พุ ช ชี่ 888th

พุ ช ชี่ 888th

• q1pYz4PiaG
• 2024-05-20 16:33:16

พุ ช ชี่ 888th

ดังนั้นคงแนะนำ ซื้อ ปรับราคาพื้นฐานเป็น 3.04 บาท แม้การขายอาจสะดุดไปจาก COVID-19 ที่เกิดขึ้น แต่จากยอดขายรถยนต์ในตลาดหลักอย่างจีนที่เห็นการฟื้นตัวต่อเนื่องเป็นเดือนที่ 3 ติดต่อกันซึ่งเป็นบวกต่อการส่งออกยางของ NER ในตลาดดังกล่าว ประกอบกับการได้ลูกค้าใหม่ที่จะส่งมอบในครึ่งปีหลังมาจะหนุนการดำเนินงานช่วงที่เหลือของปีฟื้นตัว

ขณะที่แนวโน้มตลาดหุ้นไทยภาคบ่ายในเชิงเทคนิค ดัชนี 1,798.27 เพิ่มขึ้น 9.84 จุด มูลค่าการซื้อขาย 36,374 ลบ. โดยดัชนีเปิดกระโดดแต่แกว่งตัวในกรอบแคบๆ ขณะที่ Modified Stochastic ส่งสัญญาณซื้อ แต่เริ่มชะลอการปรับตัวขึ้น ระยะสั้นจึงยังคงแนวต้านไว้ที่ 1800 จุด ผ่านได้ขยับไปที่ 1815 ส่วนแนวรับบ่ายนี้ยกขึ้นมาที่ 1785 และ 1770 จุด

ทั้งนี้ยังเชื่อว่าการดำเนินงานปี 62 จะกลับมาเติบโตสูงอีกครั้ง จากการเพิ่มขึ้นของรายได้ประกันสังคมตามจำนวนผู้ประกันตนที่เพิ่มขึ้นเป็น 1.90 แสนรายและรายได้คาดไม่ถูกกระทบเหมือนในปีก่อน และจากการเน้นขยายในกลุ่มลูกค้าเงินสด เช่น การเพิ่มศูนย์แพทย์เฉพาะทาง ยังคงประมาณการกำไรปี 62 ที่ 280 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 12.9% เทียบจากปีก่อน

โดยสะท้อนกำไรในช่วงครึ่งแรกของปีนี้ ที่เด่นกว่าคาด พร้อมปรับใช้ราคาเหมาะสมปี 2562 ที่ 7.40 บาท (DCF WACC 11% Terminal Growth 3%) ราคาหุ้นปัจจุบันยังมี Upside เปิดกว้างและซื้อขายบนระดับ PE ปี 2561-2562  ราว 32-33 เท่า ต่ำกว่าค่าเฉลี่ยของกลุ่มการแพทย์ที่ซื้อขายในช่วงราว 37-40 เท่า  และเป็น Top Pick สำหรับโรงพยาบาลขนาดเล็ก